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dc.rights.licenseOpen Access
dc.creatorCruz-Méndez, Olivier
dc.creatorDurán-Víquez, Rodolfo
dc.creatorMuñoz-Salas, Evelyn
dc.date.accessioned2019-07-23T09:43:06Z
dc.date.available2019-07-23T09:43:06Z
dc.date.created2001
dc.date.issued2001
dc.identifier.urihttps://repositorioinvestigaciones.bccr.fi.cr/handle/20.500.12506/256
dc.descriptionEl objetivo principal de este estudio es identificar algunas variables del entorno que afectan los indicadores financieros de morosidad y de liquidez en el sistema bancario costarricense, cuantificar su efecto y determinar el rezago con que dicho efecto se presenta ante cambios en algunas variables del entorno.Mediante la aplicación del enfoque de datos de panel, el estudio brinda los siguientes resultados: i) en general, se determinó para los indicadores de morosidad crediticia y de liquidez que existe una reacción similar a nivel de sistema bancario ante cambios en las variables del entorno; no obstante, entre los bancos se presentan diferencias en su comportamiento particular, las que se asocian con aspectos de capacidad empresarial, políticas internas, eficiencia operativa, experiencia y tecnología, entre otros; ii)las variables que afectan con mayor intensidad la morosidad son: la devaluación, la inflación, las nuevas colocaciones crediticias y el ritmo de la actividad económica local; iii) por su parte, las variables que impactan el indicador de liquidez son: la emisión monetaria, las tasas de interés en colones, la tasa de subasta, la tasa de indiferencia y la morosidad de los bancos; iv) además se efectuó una cuantificación porcentual sobre el impacto en ambos indicadores ante cambios en las variables relevantes, así como el rezago que mostró mayor significancia en cada una de las variables.Desde el punto de vista del Banco Central los resultados permiten identificar qué variables podrían generar problemas sistémicos en cada una de las áreas evaluadas, lo cual debe ser tomado en consideración dentro del Sistema de Indicadores de Alerta Temprana al que da seguimiento la División Económica.
dc.description.abstractThe main objective of this paper is to calculate the effect of some macroeconomic variables over the credit and liquidity financial indicators in the Costa Rican banking system. We also try to estimate the lag between changes in some macroeconomic variables and these financial indicators.Based on a panel data approach we found that: i) it is possible to identify a systemic reaction of the liquidity and credit indicators in front of changes in some macroeconomic variables, and that the differences between the banks are appropriately summarized in an constant intercept indicator which is specific for each bank; ii) the variables that seem to affect the credit indicator are: devaluation, inflation, new credit operations and the economic activity growth; iii) the liquidity indicator is affected by the monetary emission, the interest rate in local currency and the fails in banking credit operations; finally it is presented a quantification of the effect of some macroeconomic variables over the financial indicators, and an identification of the lag between changes in those variables.From the point of view of the Central Bank, these results allow it to identify which variables could generate systemic problems in each financial area considered; it is an important issue to be considered when the Early Warning System is analyzed.
dc.format.extent31 páginas: gráficas, tablas
dc.format.mimetypePDF
dc.language.isospa
dc.publisherBanco Central de Costa Rica
dc.relation.urihttps://activos.bccr.fi.cr/sitios/bccr/investigacioneseconomicas/DocSistemaFinanciero/Sensibilidad_razon_morosidad_liquidez_sbn_ante_cambios_entorno,_enfoque_utilizando_datos_panel.pdf
dc.rightsAcceso abierto
dc.rights.urihttps://creativecommons.org/licenses/by-nc-sa/4.0/
dc.subjectRazón de morosidad
dc.subjectLiquidez
dc.subjectSistema bancario
dc.titleSensibilidad de la razón de morosidad y liquidez del sistema bancario nacional ante cambios en el entorno: un enfoque utilizando datos de panel
dc.title.alternativeSensibility of Non-Performing Loans and Liquidity of the Banking System in Front of Macroeconomic Changes: A Panel Data Approach
dc.typeWorking Paper
dc.rights.ccAtribucion-NoComercial-CompartirIgual CC BY-NC-SA 4.0
dc.rights.accessRightsinfo:eu-repo/semantics/openAccess
dc.subject.jelC4-Econometric and Statistical Methods: Special Topics
dc.subject.jelG2-Financial Institutions and Services
dc.subject.jelspaC4- Métodos econométricos y estadísticos : temas especiales
dc.subject.jelspaG2- Instituciones y servicios financieros
dc.subject.keywordDelinquency Rate
dc.subject.keywordLiquidity
dc.subject.keywordBank System
dc.rights.spaAcceso abierto
dc.type.spaDocumentos de trabajo
dc.type.hasversionPublished Version
dc.audienceResearchers
dc.audienceStudents
dc.audienceTeachers
dc.audiencePolicymakers


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