Pronósticos de inflación mediante técnicas bayesianas

Chavarría-Mejía, Juan Diego; Chaverri-Morales, Carlos Alberto

Pronósticos de inflación mediante técnicas bayesianas

dc.audience	Researchers	spa
dc.audience	Students	spa
dc.audience	Teachers	spa
dc.audience	Policymakers	spa
dc.creator	Chavarría-Mejía, Juan Diego	spa
dc.creator	Chaverri-Morales, Carlos Alberto	spa
dc.date.accessioned	2019-07-23T08:56:00Z
dc.date.available	2019-07-23T08:56:00Z
dc.date.created	2015	spa
dc.date.issued	2015	spa
dc.description	La efectividad de la política monetaria bajo un esquema de metas de inflación como el propuesto por el Banco Central de Costa Rica se basa en buena medida en el correcto y oportuno pronóstico de la inflación de corto y mediano plazo con el fin de diseñar de mejor forma las acciones de política monetaria. Así el propósito de este trabajo es desarrollar una herramienta complementaria para elaborar pronósticos de inflación mediante un enfoque bayesiano. Para lo anterior se propone la utilización de la metodología “Bayesian Model Averaging” y de “Weighted Average Least Squares”. Los modelos de proyección especificados permitirían ampliar y complementar el análisis que se realiza actualmente con el Modelo Macroeconómico de Proyección Trimestral (MMPT) del Banco Central de Costa Rica. Como resultado esta investigación muestra que, para datos de periodicidad mensual y a horizontes de pronóstico de 1 a 12 meses, es posible encontrar proyecciones mediante un proceso bayesiano que poseen una mayor capacidad predictiva en relación con aquellas producidas por un modelo autorregresivo.	spa
dc.description.abstract	The effectiveness of monetary policy under inflation targeting scheme proposed by the Central Bank of Costa Rica is based in the correct and timely forecast of inflation in order to design the best monetary policy actions. The purpose of this study is to develop a complementary tool to forecast inflation using a Bayesian approach. To that end, we estimate the methodologies of Bayesian Model Averaging and Weighted Average Least Squares. This forecast allows expanding and complementing the analysis actually estimated with the Macroeconomic Quarterly Projection Model (MQPM) of the Central Bank of Costa Rica. From the results of this evaluation, we show that for monthly data and forecast horizons from 1 to 12 months, you may find forecast by a Bayesian process that have greater predictive performance than the autoregressive model.	spa
dc.format.extent	35 paginas: gráficas, tablas	spa
dc.format.mimetype	PDF	spa
dc.identifier.uri	https://repositorioinvestigaciones.bccr.fi.cr/handle/20.500.12506/87
dc.language.iso	spa	spa
dc.publisher	Banco Central de Costa Rica	spa
dc.relation.uri	https://activos.bccr.fi.cr/sitios/bccr/investigacioneseconomicas/DocMetodosCuantitativos/Pronst_Inflacion_tecnicas_bayesianas.pdf	spa
dc.rights	Acceso abierto	spa
dc.rights.accessRights	info:eu-repo/semantics/openAccess	spa
dc.rights.cc	Atribucion-NoComercial-CompartirIgual CC BY-NC-SA 4.0	spa
dc.rights.license	Open Access	spa
dc.rights.spa	Acceso abierto	spa
dc.rights.uri	https://creativecommons.org/licenses/by-nc-sa/4.0/	spa
dc.subject	Modelos de series temporales	spa
dc.subject	Números índice y agregación	spa
dc.subject	Predicción y simulación	spa
dc.subject	Análisis bayesiano	spa
dc.subject.jel	C11-Bayesian Analysis: General	spa
dc.subject.jel	C22-Time-Series Models; Dynamic Quantile Regressions; Dynamic Treatment Effect Models; Diffusion Processes	spa
dc.subject.jel	E27-Forecasting and Simulation: Models and Applications	spa
dc.subject.jel	C43-Index Numbers and Aggregation	spa
dc.subject.jelspa	C11- Análisis bayesiano	spa
dc.subject.jelspa	C22- Modelos de series temporales	spa
dc.subject.jelspa	E27- Predicción y simulación	spa
dc.subject.jelspa	C43- Números índice y agregación	spa
dc.subject.keyword	Time-Series Models	spa
dc.subject.keyword	Index Numbers and Aggregation	spa
dc.subject.keyword	Forecasting and Simulation	spa
dc.subject.keyword	Bayesian analysis.	spa
dc.title	Pronósticos de inflación mediante técnicas bayesianas	spa
dc.title.alternative	Forecasting Inflation With Bayesian Techniques	spa
dc.type	Working Paper	spa
dc.type.hasversion	Published Version	spa
dc.type.spa	Documentos de trabajo	spa

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