Pronósticos univariados de inflación en Costa Rica: evaluación y selección de modelos

Abstract

El Banco Central de Costa Rica usa una serie de modelos para pronosticar la inflación, los cuales son insumos para tomar decisiones de política monetaria. Los modelos de proyección univariados, que usan primordialmente información de la inflación pasada, entran dentro de esta serie. Se cuenta con una gran variedad de modelos alternativos, por lo que es preciso elegir los que muestran mejor desempeño y así asegurar su utilidad como herramienta en la toma de decisiones. Este trabajo desarrolla una metodología para evaluar modelos, que consiste en la creación de un puntaje ponderado. Se estudia su aplicación a lo largo del tiempo y para diferentes horizontes de pronóstico, por lo que se recomienda actualizar la selección regularmente.